ขายปลีก forex พ่อค้า คะแนน ชัยชนะ

สัปดาห์ที่ผ่านมา CFTC COT ตำแหน่งโฟเร็ก: ยูโรและเยน Bears in Play โพสต์เมื่อ 1 ปีที่แล้ว 11:30 PM 2 November 2015 No Commends of Traders รายงานอัตราแลกเปลี่ยนล่าสุดจาก CFTC แสดงให้เห็นว่าเงินดอลลาร์สหรัฐยังคงสูญเสียมากจากพื้นดินไปมากที่สุด ของคู่แข่งอัตราแลกเปลี่ยนของมัน แต่ก็ยังมีการจัดการที่จะทำคะแนนชัยชนะที่สำคัญกว่าเงินยูโรและเงินเยน นอกจากนี้การคำนวณโดยรอยเตอร์ยังแสดงให้เห็นว่ามูลค่าของตำแหน่งยาวสุทธิใน Greenback เพิ่มขึ้นจากสัปดาห์ก่อนหน้า 13.32 พันล้านเป็น 21.6 พันล้านดอลลาร์ซึ่งลดลงติดต่อกัน 3 สัปดาห์ติดต่อกัน โปรดจำไว้ว่าตัวเลขเหล่านี้แสดงตำแหน่งสุทธิของผู้ค้าที่ไม่ได้เป็นเชิงพาณิชย์เทียบกับดอลลาร์สหรัฐฯ หาก youre รู้สึกจมโดยตัวเลขเหล่านี้คุณอาจจำเป็นต้องทบทวนบทเรียนโรงเรียน Pipsology ของเราเกี่ยวกับวิธีการวัดความเชื่อมั่นของตลาดโดยใช้ COT รายงานเพื่อเรียนรู้วิธีการระบุการพลิกกลับของตลาดที่มีศักยภาพ forex. CFTC COT Forex Positioning (27 ต. ค. 2015) Lemme แบ่งตัวเลขล่าสุดสำหรับ y8217all: ปอนด์ฟรังก์สวิสและกีวียังคงมีชัยเหนือดอลลาร์สหรัฐ แต่นักเก็งกำไรรายใหญ่ก็ปรับลดการวางเดิมพันสุทธิลงบนปอนด์ขณะที่ โหลดขึ้นบนกีวีและ Swissy นอกเหนือจากกีวี Greenback ยังสูญเสียพื้นดินบางส่วนกับ comdolls ที่เหลือ ผู้ค้า Forex ที่ไม่ได้เป็นเชิงพาณิชย์ได้เพิ่มการจับจ่ายเงินยูโรอย่างมากจากสัปดาห์ก่อนหน้าซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบ 1 ปีที่ 138,857 สัญญาระยะสั้นเป็น 176,285 รายในช่วงสัปดาห์ที่สิ้นสุด ณ วันที่ 27 ต. ค. นอกจากนี้นักลงทุนเก็งกำไรยังเพิ่มการลงทุนระยะสั้นในสกุลเงินเยนจาก 52,386 สัญญาเป็นอย่างมาก 70,348 หุ้น แต่ปรับลดลงจาก 48,747 สัญญาเป็น 36,437 ราย การเพิ่มขึ้นของมูลค่าสุทธิระยะยาวในสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐฯน่าจะเป็นผลมาจากการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของจีนลงในวันที่ 23 ตุลาคมและการตั้งสำรองล่วงหน้าก่อนวันที่ 28 ตุลาคมของ FOMC ในขณะที่ Pip Diddy รายงานใน Top Forex Market Movers ของสัปดาห์สำหรับสัปดาห์การซื้อขายที่สิ้นสุดในวันที่ 23 ตุลาคม comdolls กำลังซื้อผู้ซื้อบางรายเนื่องจากการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของจีนมีขึ้นเพื่อกระตุ้นการเติบโตซึ่งอาจหมายถึงความต้องการสินค้าโภคภัณฑ์ที่ลดลง นอกเหนือจากกลุ่มคอมมิวนิสต์แล้ว Pip Diddy ยังชี้ให้เห็นว่า Greenback กำลังได้รับความรักจากผู้ค้า forex เนื่องจากมีความชัดเจนในนโยบายการเงินระหว่างธนาคารกลางกับ Bank of England (BOE) และ Federal Reserve Federal สมาชิกคนเดียวของสโมสรอัตราดอกเบี้ยในขณะที่ส่วนที่เหลือของธนาคารกลางมีบัตรสมาชิกในสโมสรที่ง่ายเงิน ความผันผวนของนโยบายการเงินนี้อาจทำให้เชื่อว่าจะมีการเปิดโปงสถานะทางการเงินล่วงหน้าก่อนที่จะมีการฟ้องร้อง FOMC เมื่อพูดถึงสโมสรเรื่องเงินที่ง่ายธนาคารกลางยุโรปได้แสดงบัตรสมาชิกอย่างชัดเจนเมื่อประกาศในระหว่างการแถลงข่าวเมื่อวันที่ 22 ตุลาคมว่าขณะนี้มีการเปิดเสรีมากขึ้นเพื่อผ่อนคลายมาตรการต่างๆเช่นการลดอัตราดอกเบี้ยอีก ท่าทางที่ไร้เดียงสาเหล่านี้ทำให้ผู้ค้า Forex รู้สึกหวาดระแวงการถ่ายโอนเงินยูโรทั่วกระดาน และอาจเป็นเหตุผลหลักว่าทำไมจำนวนสัญญาระยะสั้นในยูโรจึงเพิ่มขึ้นอย่างมาก และเนื่องจากธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น (BOJ) ได้รับการยอมรับว่าเป็นสมาชิก (หรือควรเป็นสมาชิกในฐานะสมาชิกบางคน) ของสโมสรที่ใช้เงินได้ง่ายเงินเยนของญี่ปุ่นอยู่ภายใต้แรงกดดันจากนักค้า forex ก่อนที่นโยบายการเงินของ BOJs จะสิ้นสุดลงในวันที่ 30 ตุลาคม คำแถลง นอกจากนี้ยังอาจไม่ได้ช่วยญี่ปุ่นให้ได้รับผลกระทบจากรายงานที่น่าผิดหวังมากมาย กิจกรรมทางอุตสาหกรรม ตัวอย่างเช่นหดตัว 0.2 (-0.1 คาด, -0.1 ก่อนหน้า) ยอดค้าปลีก. เป็นอีกตัวอย่างหนึ่งลดลง 0.2 เมื่อคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 0.4 (0.8 ก่อนหน้า) มีข้อสรุปอื่น ๆ ที่คุณสามารถวาดจากรายงาน COT ล่าสุดนี้รู้สึกอิสระที่จะแบ่งปันความคิดของคุณในส่วนความคิดเห็นหรือถ้าคุณกำลังมองหาการอภิปรายต่อไปสมาชิก ForExchange ชุมชนมีหัวข้อที่มีชีวิตชีวาที่เรียกว่าเทรดดิ้งตามความเชื่อมั่นของตลาดในฟอรั่มที่รอการมีส่วนร่วมของคุณ ที่ปรึกษาผู้เชี่ยวชาญของ MetaTrader เงินที่โง่ที่สุดในตลาด (ผู้ค้า Forex แบบค้าปลีก) I8217m เป็นอุตสาหกรรมภายในของ FX That8217s เกิดอะไรขึ้นเมื่อคุณทำงานในธุรกิจมาเกือบทศวรรษ ฉันรู้ว่าผู้บริหารระดับสูงของโบรกเกอร์ FX รายใหญ่ ๆ และใช่ว่าจะมีข้อดีที่สำคัญ วันนี้เป็นคะแนนที่ยิ่งใหญ่อย่างมากเกี่ยวกับตำแหน่งของผู้ค้าปลีกรายย่อยใน EURUSD ตลอดระยะเวลา 10 เดือน คุณอาจได้ดูการพูดคุยของฉันเกี่ยวกับการซื้อขายความเชื่อมั่นและวิธีการค้าปลีกรายย่อยเป็นเงินที่ดุเดือดในตลาด ไม่ใช่คำฟ้องของคุณเอง แต่นี่เป็นคำฟ้องของ Joe Trading ที่บ้าน He8217s ทำทุกข้อผิดพลาดคลาสสิกเพื่อให้แน่ใจว่า he8217s กินโดยปลาฉลาม: เขา doesn8217t รู้อะไรเกี่ยวกับตลาดการเงินเขา doesn8217t มีกลยุทธ์การค้าเขา overleverages เมื่อเขาไม่ค้าเขา doesn8217t ต้องการใช้หยุดขาดทุนที่ล่าสุดโดยเฉพาะอย่างยิ่งจริงๆฉันนัดฉัน บางทีเขาอาจใช้เวลาหยุดบ้าง บางคราวบางทีเขาอาจจะรู้ถึงความเสี่ยงที่จะสูญเสียการค้าขายครั้งนี้ไปเรื่อย ๆ เพียงครั้งเดียวนี้เขาก็ไม่ได้ใช้เวลาหยุด นั่นอาจเป็นความจริงสำหรับทุกคนที่อ่านบทความนี้ เกิดอะไรขึ้นถ้าเราเปรียบเทียบผู้ค้าที่ถือครองการค้าที่ยาวนานซึ่งใช้การหยุดยั้งการซื้อขายกับผู้ที่มีธุรกิจการค้าแบบสั้น Here8217s ตัวอย่างจากข้อมูลที่ถ่ายทอดสดเพื่อทำให้สิ่งต่างๆเป็นรูปธรรมมากขึ้น เมื่อวันที่ 25 กรกฎาคม 2014 เวลา 17:00 มีการซื้อขายแยกรายละ 2,902 รายใน EURUSD ในโบรกเกอร์นี้ ของพวกเขา 2,419 คนยาวและ 483 สั้น มีเพียง 110 ใบที่มีจำนวน 2,419 ใบเท่านั้นที่มีการสูญเสียการหยุดขาดทุนซึ่งเป็นจำนวน 4.5 ใบจากทั้งหมด 44 ตั๋วจาก 483 กางเกงขาสั้นมีการสูญเสียหยุดซึ่งเป็น 9.2 สูตรของฉันค่อนข้างง่าย ใช้เปอร์เซ็นต์ของคำสั่งซื้อที่มีจำนวนมากพร้อมกับการหยุดการขาดทุนและลบเปอร์เซ็นต์ของคำสั่งซื้อแบบสั้นด้วยการหยุด 4.5-9.2 -4.7 จะเกิดอะไรขึ้นถ้าคุณทำแบบนั้นตลอดเวลาคำถามจริงนี่คือสิ่งที่ทำนายไว้ลองดูที่แผนภูมินี้ คุณสามารถเข้าใจตัวเลขที่อยู่เบื้องหลังได้ทันที แต่คุณสามารถดูสิ่งที่ใกล้เคียงที่สุดที่คุณได้รับจากเส้นตรงเมื่อวิเคราะห์ข้อมูลทางการเงิน ผลตอบแทนเฉลี่ยในแถบถัดไปจะถูกคาดการณ์อย่างมากโดยความแตกต่างระหว่างเปอร์เซ็นต์ของผู้ค้าระยะยาวและระยะสั้นโดยใช้การหยุดขาดทุน คลิกที่ภาพเพื่อดูตัวเลขบนแกนแนวนอน เมื่อคำนวณตัวเลขระหว่าง -5 ถึง 5 เช่นในตัวอย่างที่อยู่ในช่อง 0 หมายเลขระหว่าง 5 ถึง 15 ไปในถัง 10 และอื่น ๆ มีการคำนวณถังขยะขั้นตอนต่อไปคือการขอ 8220 ผลตอบแทนเฉลี่ยในแถบถัดไปสำหรับแต่ละ bin8221 ถัง 0 มีผลตอบแทนเฉลี่ยประมาณ 0. 30 มีผลตอบแทนที่เป็นบวกอย่างมากและถัง -30 มีการลบอย่างมาก กลับ. It8217s สวยเรียบง่ายจริงๆ ขั้นตอนต่อไปคือการเปลี่ยนเป็นกลยุทธ์การซื้อขาย I8217m ก้าวไปข้างหน้าตัวเอง แต่ฉันต้องการแชร์เรื่องนี้กับผู้อ่านของฉันเพราะเห็นได้ชัดว่าทำนายได้ชัดเจน หากคุณทำงานกับกองทุนการค้าอัลกอริทึมและต้องการรับข้อมูลนี้จากนั้นส่งอีเมลไปที่ infoonestepremoved 7 ตอบ 10 ธันวาคม 2014 สวัสดี Shaun ฉันสนุกกับเรื่องราวเล็ก ๆ ของคุณและการค้นพบ แต่ฉันรู้สึกว่าฉันต้องเพิ่มความคิดเห็นเล็ก ๆ เกี่ยวกับ 8216 หยุด stop8217 ความคิดเห็นของคุณเกี่ยวกับ 9.2 ของการค้าแต่ละรายได้หยุดการสูญเสียวางเป็นความคิดเห็นที่หลวมมากเพราะเหตุใดเนื่องจากผู้ค้าจำนวนมากได้ตระหนักถึงจำนวนมากของการใช้กลอุบายและหยุดทำงานวันนี้จำนวนมากใช้คู่มือหรือชิงทรัพย์หยุดเหมือนตัวเอง คุณต้องมีบุคคลที่มีทักษะสูงคนหนึ่งที่มีข้อมูลการไหลเวียนภายในอยู่มากมายเพื่อวางการหยุดทำงานบนเซิร์ฟเวอร์ในความคิดของฉัน ฉันคิดว่าการดำเนินการ FX ในคืนสุดท้ายสนับสนุนการวางเครื่องหมายหยุดด้วยตนเองอย่างรอบคอบหรือการเรียกใช้บัญชีขนาดใหญ่ จุดแรกของคุณ 8216 ไม่ทราบอะไรเกี่ยวกับตลาดการเงิน 8217 เป็นอย่างดีไม่ว่าจะเป็นสิ่งใดที่ส่งผลต่อตลาดค้าปลีกหากเรามีความรู้เกี่ยวกับตลาดการเงินทั้งหมดจะมีความไม่สมดุลของผู้ค้าปลีกรายย่อยที่มีกำไรมากเกินไปและนั่นก็ไม่ได้รับอนุญาต 10 ธันวาคม 2014 จริงๆแล้วความจริงที่ว่ามีเพียงไม่กี่จุดที่วางไว้บนเซิร์ฟเวอร์ช่วยอธิบายว่าเหตุใดจึงมีการเคลื่อนไหวแบบป่าย้ายและหยุดทำงานแบบไม่หยุดนิ่งเช่นเดียวกับเมื่อคืนที่ผ่านมาและในช่วงหลายปีที่ผ่านมาในความพยายามที่จะรับใบสั่งซื้อแบบเคาน์เตอร์ สำหรับบล็อกใหญ่บล็อก Forex วิธีที่ดีคือการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นใน Forex 2 สิงหาคม 2016 โดย Andriy Moraru ตามสมมติฐานตลาดที่มีประสิทธิภาพ มันแทบเป็นไปไม่ได้ที่จะดีกว่าตลาด เหตุผลก็คือประสิทธิภาพของตลาดเพื่อให้แน่ใจว่ารายละเอียดที่เกี่ยวข้องของสินทรัพย์จะรวมอยู่ในราคาซื้อขายปัจจุบัน หมายความว่าในทางทฤษฎีไม่มีความเป็นไปได้ในการซื้อและขายสินทรัพย์ในระดับต่ำและสูงตามลำดับ ดังนั้นผู้ประกอบการค้าสามารถทำผลงานได้ดีกว่าตลาดโดยการซื้อสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยง อย่างไรก็ตามในทางปฏิบัติไม่เป็นเช่นนั้นเสมอไป มีกรณีที่สกุลเงินยังคงได้รับการประเมินค่าต่ำกว่าหรือเป็น overvalued เป็นระยะเวลานาน ความขัดแย้งนี้สามารถอธิบายได้เฉพาะผ่านผลกระทบของความเชื่อมั่น traders8217 ในตลาด บทความนี้จะกล่าวถึงการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นซึ่งจะกลายเป็นเรื่องที่ต้องรู้จัก (พร้อมกับการวิเคราะห์ด้านเทคนิคและพื้นฐาน) เพื่อทำการตัดสินใจซื้อขายที่ประสบความสำเร็จ การวิเคราะหความเชื่อมั่นเบื้องตนความเชื่อมั่นคือสัญลักษณซึ่งแสดงถึงทิศทางที่อาจเกิดขึ้นจากการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย การวิเคราะห์ความเชื่อมั่นหรือการทำเหมืองแร่ความคิดเห็นเป็นกระบวนการประเมินความเด่นของตลาดการเงินโดยการศึกษาข้อมูลที่เกี่ยวข้องและล่าสุดเกี่ยวกับสินทรัพย์ใดหรือตลาดโดยรวม การวิเคราะห์ความเชื่อมั่นจะกระทำตามสมมติฐานด้านพฤติกรรมว่าสัญญาณบวกบางอย่างจะล่อให้ผู้ค้ารายอื่นเข้าซื้อสินทรัพย์มากขึ้นส่งผลให้ราคาและราคาในทางกลับกันสูงขึ้น การวัดความเชื่อมั่นการเคลื่อนไหวของราคาของสินทรัพย์มีความสัมพันธ์กับความเชื่อมั่นของตลาด ความสัมพันธ์นี้สามารถวิเคราะห์ได้ ความเชื่อมั่นสามารถประเมินได้โดยการเลือกข่าวหรือข้อเท็จจริงที่เกี่ยวข้องการแบ็คแพ็คข้อมูลตามที่ต้องการและในที่สุดการชั่งน้ำหนักข้อมูลอย่างเป็นระบบ ขั้นตอนแรกในการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นคือการตรวจสอบความถูกต้องของอารมณ์ของผู้เข้าร่วมตลาด พูดกว้าง ๆ ว่าผู้มีส่วนร่วมใน Forex หรือตลาดการเงินอื่น ๆ มีแนวโน้มที่จะมีอารมณ์แปรปรวนสี่แบบเช่นความสุขความเศร้าความสงบและความผิดหวัง โดยทั่วไปเมื่อข่าวเศรษฐกิจที่เกิดขึ้นจากบางประเทศจะดีกว่าที่คาดไว้ ผู้ค้า Forex ที่มีความยาวสกุลเงินตามลำดับมีความสุขซึ่งเป็นสัญญาณของการรั้น ในทำนองเดียวกันผู้ค้ารายเดียวกันมักจะเสียใจ (หรือหยาบคาย) เมื่อข้อมูลเศรษฐกิจที่ประกาศเป็นลบ พ่อค้าจะผิดหวังหากข้อมูลทางเศรษฐกิจพลาดการคาดการณ์โดยอัตรากำไรเล็กน้อย สุดท้ายผู้ค้าจะยังคงนิ่งอยู่เมื่อข้อมูลทางเศรษฐกิจเป็นกลางหรือเป็นไปตามประมาณการของนักวิเคราะห์เท่านั้น การชิงช้าอารมณ์ทั้งสี่ประเภทนี้เมื่อเก็บรวบรวมและศึกษาในช่วงเวลาใดเวลาหนึ่งแจ้งให้เราทราบถึงความรู้สึกโดยรวมของตลาดที่มีต่อสินทรัพย์ การกำหนดแหล่งข้อมูลเพื่อเริ่มต้นกับผู้ค้า Forex ควรตรวจสอบแหล่งข้อมูลที่ถูกต้องเพื่อวิเคราะห์ทุกครั้ง โดยปกติเมื่อทำการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นโดยใช้สัญญาณทางสังคมนักวิเคราะห์มองไปที่แพลตฟอร์มระบบเครือข่ายต่อไปนี้: Twitter Facebook (กลุ่มที่เกี่ยวข้องกับตลาด Forex หรือตราสารทุน) กระดานสนทนาที่เกี่ยวข้องกับ Forex ฟอรัมการอภิปรายเกี่ยวกับตราสารทุนในกรณีการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นในการซื้อขายสินทรัพย์ในตลาดตราสารทุน ตัวอย่างเช่นการผ่านรายการ Microblog ของ StockTwits สามารถให้ข้อมูลที่เป็นไปได้ เว็บไซต์ข่าวเศรษฐกิจและการเมือง (Bloomberg, Wall Street Journal, Financial Times, Reuters, CNBC, Forbes, CNN Money, Market Watch ฯลฯ ) ตัวเก็บข้อมูลนักวิเคราะห์ได้รับข้อมูลจากแหล่งข้อมูลผ่านทางฟีด RSS หรือวิธีการที่คล้ายคลึงกัน จากนั้นจะถูกเก็บไว้ในฐานข้อมูล (เช่นไฟล์ XML) ซึ่งเรียกว่าตัวเก็บรวบรวม รายการคำหลักคำหลักช่วยให้สามารถจัดหมวดหมู่ข่าวที่ได้รับ ในขณะที่ทำการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นในตลาด Forex คำหลักอาจเป็นชื่อของคู่สกุลเงิน (EURUSD, USDCHF, GBPJPY ฯลฯ ) เหตุการณ์ทางเศรษฐกิจที่สำคัญ (nonfarm payroll การขอรับสวัสดิการว่างงาน GDP อัตราดอกเบี้ย) หรือ เหตุการณ์ทางการเมือง (Brexit referendum for example) คำหลักจะเรียกข้อมูลเหตุการณ์เฉพาะที่จะบันทึกแยกต่างหากสำหรับการประมวลผลเพิ่มเติม ในกรณีของการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นในตลาดตราสารทุน คำหลักทั่วไปจะเป็นชื่อของผู้ถือหุ้นสัญลักษณ์สัญลักษณ์ highlow 12 เดือนโบนัสเงินปันผลแบ่งหุ้นการควบรวมกิจการการครอบครองการครอบครองการเสนอราคาประสิทธิภาพอัตราส่วน ฯลฯ คำหลักยังคงอยู่ในฐานข้อมูลและสามารถเปลี่ยนแปลงได้ถ้าจำเป็น . โดยปกติแล้วจะมีคำค้นหามากถึง 5,000 คำ (D1) ในฐานข้อมูล คำพูดข้างต้นสามารถดึงข้อมูลที่เกี่ยวข้องได้ แต่ไม่สามารถสะท้อนความเห็นของผู้ชมได้ การทำเช่นนี้จะใช้คำเฉพาะที่สามารถสะท้อนถึงความคิดเห็นของผู้เข้าร่วมตลาดเกี่ยวกับคู่ค้า Forex หรือเนื้อหาอื่น ๆ ที่มีการวิเคราะห์ได้ อัลกอริทึมการแยกวิเคราะห์จะดูแลกระบวนการดังกล่าวตามที่ได้อธิบายไว้ในส่วนถัดไป อัลกอริทึมการแยกวิเคราะห์จะลบช่องว่างเครื่องหมายวรรคตอนอีโมติคอนและไวยากรณ์ที่พบโดยทั่วไปอื่น ๆ ออกจากข้อมูลที่ได้รับ ข้อมูลที่ไม่เกี่ยวข้อง (ถ้ามี) จะถูกลบออกด้วย ในฐานข้อมูลจะมีชุดของคำอีกชุดหนึ่ง (D2) ตามแบบสอบถามโปรไฟล์ของ Mood States (POMS) ที่กำหนดไว้ (psychometric) หากจำเป็นคุณสามารถเพิ่มคำลงในเนื้อหาได้ขึ้นอยู่กับลักษณะของเนื้อหาที่เกี่ยวข้อง รายการคำช่วยระบุอารมณ์ของนักลงทุนหรือผู้เก็งกำไรได้ ตัวอย่างเช่นว้าว, เอาชนะ, ท็อปส์ซู, เกินกว่าและเกินกว่าจะแสดงอารมณ์ที่มีความสุขหรือรั้น เมื่อพบการจับคู่การแกว่งอารมณ์ที่สอดคล้องกันจะถูกจัดสรรให้กับข่าวนั้น นอกจากนี้คะแนน 1 จะได้รับการบวกอารมณ์ swing, -1 เพื่อการแกว่งอารมณ์เชิงลบและ 0 เพื่อ swing อารมณ์เป็นกลาง ตัวกรองยังช่วยให้มั่นใจว่าข้อมูลที่เก่ากว่าจำนวนวันที่กำหนดไว้ล่วงหน้าจะได้รับการหลีกเลี่ยง ขั้นตอนการกรองแบบทีละขั้นตอนมีดังนี้: ฟีดข่าวถูกกรองโดยใช้คำหลัก (D1) นำเนื้อหาที่ไม่เหมาะสมออก ข่าวที่ผ่านการคัดกรองได้รับการจับคู่กับรายการคำ (D2) แล้ว เมื่อใดก็ตามที่มีการจับคู่การชิงช้าอารมณ์ที่สอดคล้องกันจะได้รับการจัดสรร สำหรับการแกว่งอารมณ์ในเชิงบวกหรืออารมณ์รั้นนับเป็น 1 สำหรับการแกว่งอารมณ์ในเชิงลบหรือเชิงลบจะมีการนับเป็น -1 สำหรับการแกว่งอารมณ์ที่สงบหรือเป็นกลางนับเป็น 0 การคำนวณคะแนนในแต่ละวันจำนวนวันในกรณีที่เป็นบวกลบและเป็นกลางสำหรับคำหลักทุกคำ โดยการเพิ่มค่าบวกลบและค่ากลางพบว่าค่าโดยรวมของการแกว่งอารมณ์ของคำหลักนั้นพบได้ ในทำนองเดียวกันจะมีการคำนวณมูลค่าโดยรวมของการแกว่งอารมณ์สำหรับคำหลักทั้งหมดที่เกี่ยวข้องกับเนื้อหาที่มีการวิเคราะห์ สุดท้ายคำนวณคะแนนเฉลี่ยของคำหลักทั้งหมดเพื่อดูความคิดเห็นของตลาดเกี่ยวกับเนื้อหา สมมุติว่าการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นถูกสร้างขึ้นสำหรับปอนด์อังกฤษ ในกรณีนี้ผู้รวบรวมข้อมูลจะได้รับข่าวสารจากหลายแหล่งที่กล่าวถึงข้างต้นและบันทึกเป็นไฟล์ XML การใช้รายการคำหลัก (D1) จะดึงข้อมูลทั้งหมดและข่าวที่เกี่ยวกับปอนด์ รายชื่อ POMS world (D2) จะถูกจับคู่กับข้อมูลที่ดึงข้อมูลเพื่อระบุอินสแตนซ์ในเชิงบวกลบและเป็นกลาง สมมุติว่าสำหรับคำหลักที่ระบุกรณีที่เป็นบวกลบและเป็นกลางมีค่าเท่ากับ 5, 3 และ 2 ตามลำดับ ดังที่ได้กล่าวมาแล้วสำหรับทุกๆกรณีที่เป็นบวกและลบจะมีคะแนนเท่ากับ 1 และ -1 ตามลำดับ ในทำนองเดียวกันคะแนน 0 สำหรับอินสแตนซ์ที่เป็นกลาง ดังนั้นคะแนนของคำหลักจะเท่ากับ 2 (5821130) ในทำนองเดียวกันจะคำนวณคะแนนสำหรับคำหลักทุกคำที่เกี่ยวข้องกับเนื้อหานั้น อีกครั้งเพื่อความง่ายในการคำนวณให้เราสมมติว่าจำนวนคำหลักเท่ากับ 3 และคะแนนสำหรับคำหลักแต่ละคำคือ 2, 3 และ -1 ขณะนี้ความเชื่อมั่นโดยรวมคำนวณโดยการคำนวณคะแนนเฉลี่ยของคำหลัก ผลการคำนวณมีค่าเท่ากับ 1.3 ซึ่งแสดงให้เห็นว่าความเชื่อมั่นมีความคึกคักและมีคะแนนบวกเล็กน้อย 1.3 การสร้างแผนที่คะแนนในตัวอย่างที่กล่าวข้างต้นคะแนนที่คำนวณได้เท่ากับ 1.3 เป็นวันเดียว ในทำนองเดียวกันคะแนนจะคำนวณเป็นรายวันและวางแผนไว้ในแผนภูมิที่มีวันที่บนแกน X และคะแนนในแกน Y สมมติว่าคะแนนในห้าวันที่ผ่านมาของปอนด์ของสหราชอาณาจักรมีดังนี้: 1.3, 2, -1.2, 1.2, และ 0.4 กราฟความรู้สึกของปอนด์จะมีลักษณะดังนี้: เมื่อดูกราฟเราสามารถสรุปความคิดเห็นโดยรวมของผู้เข้าร่วมตลาดเกี่ยวกับเนื้อหาที่กำลังศึกษาได้ กราฟด้านบนแสดงให้เห็นว่าความเชื่อมั่นของผู้ค้าเริ่มทวีความเป็นไปได้มากขึ้น ค่านิยมและวันที่เป็นเพียงสมมติฐานอย่างหมดจดและแผนภูมิมีจุดประสงค์เพื่อแสดงให้เห็นถึงเทคนิคการวิเคราะห์เท่านั้น การระบุความรู้สึกโดยรวมจะง่ายกว่าเล็กน้อยเมื่อเราจัดการกับส่วนของสินค้าหรือดัชนี ในกรณีของสกุลเงินคู่การวิเคราะห์ความเชื่อมั่นควรจะทำแยกกันทั้งสกุลเงินและแผนที่คะแนนสองแบบ เมื่อเปรียบเทียบแผนที่คะแนนของสกุลเงินหนึ่งกับสกุลอื่นในแผนภูมิเดียวกันเราสามารถตัดสินใจความรู้สึกของผู้ค้าโดยรวมต่อคู่สกุลเงินได้ ความถูกต้องที่เพิ่มขึ้นโดยทั่วไปแล้ววิธีการที่กล่าวถึงข้างต้นจะถูกใช้โดยนักวิเคราะห์ข้อมูลส่วนใหญ่ที่มีการปรับเปลี่ยนเล็กน้อย เรายังไม่ได้เข้าไปในรายละเอียดเช่นการสร้างโปรแกรมโดยใช้ MATLAB และปรับปรุงความถูกต้องโดยใช้โมเดลการถดถอยหลายรูปแบบ สุดท้ายความถูกต้องจะถูกทดสอบก่อนที่จะใช้เพื่อการซื้อขายในตลาด Forex การวิเคราะห์ความคิดเห็นตามคำสั่งซื้อของผู้ค้าผู้ค้ามืออาชีพรู้ว่าข้อมูลล่าสุดจะช่วยให้เกิดความได้เปรียบในตลาด ดังนั้นเพื่อให้ทันกับสถานการณ์ผู้ค้าเก๋าจะเป็นสมาชิกอย่างน้อยหนึ่งฟอรัมยอดนิยมหรือฟอรัมที่เป็นที่นิยม โปรดทราบว่าเราสามารถยืนยันได้ว่าคำสั่งซื้อของผู้ค้าที่มีข้อมูลดีๆครอบคลุมข่าวสารทั้งหมดที่เกี่ยวข้องกับเนื้อหาที่ระบุ ดังนั้นการตรวจสอบตำแหน่งที่ยาวและสั้นในตลาดอย่างแน่นอนจะให้เบาะแสเกี่ยวกับความเชื่อมั่นในตลาดที่มีต่อสินทรัพย์ที่ซื้อขาย อย่างไรก็ตามไม่ใช่เรื่องง่ายเช่นการคำนวณอัตราส่วนระยะยาวในตลาดตราสารทุน เหตุผลก็คือตลาด Forex ทำงานในลักษณะที่มีการกระจายอำนาจสูง ดังนั้นจึงเป็นเรื่องยากที่จะได้รับตัวเลขที่แท้จริงของตำแหน่งสั้นและระยะยาวในตลาด ยังคงสถิติได้มากับรูปแบบที่สมบูรณ์แบบเกือบจะคิดออกมุมมองตลาดสินทรัพย์ ก่อนที่เราจะเข้าใจลักษณะของข้อมูลที่เกี่ยวกับตำแหน่งยาวและสั้นแยกออกจากกันและตีความในที่สุดเราจะดูข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับตลาด Forex ตลาดอนุพันธ์และตลาดอนุพันธ์เป็นเวลามากกว่า 90 ครั้งที่ใช้คำว่า Forex market เพื่ออ้างอิงตลาดจุดที่มีการทำธุรกรรมแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศเป็นประจำทุกวัน โบรกเกอร์ Forex ส่วนใหญ่เสนอสถานที่เพื่อการค้าในตลาดเฉพาะจุดเท่านั้น นอกจากนี้การทำธุรกรรมแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศระหว่างสถาบันการเงินและระดับสถาบันยังมีส่วนใหญ่ดำเนินการในตลาดสปอต ควรสังเกตว่าไม่ใช่ผู้ค้าทั้งหมดเป็นนักเก็งกำไร สถานประกอบการเชิงพาณิชย์และนักลงทุนข้ามชาติรายใหญ่สามารถซื้อหรือขายสกุลเงินได้ด้วยเหตุผลหลายประการรวมถึง แต่ไม่ จำกัด เพียงการปกป้องความมั่งคั่งของตนจากการถูกกัดกร่อนเนื่องจากสถานการณ์ใน Brexit นอกเหนือจากตลาดสปอตแล้วตลาดอนุพันธ์มีตลาดอนุพันธ์ซึ่งรวมถึงฟิวเจอร์สฟิวเจอร์สและตัวเลือก ในขณะที่การส่งต่อเป็นสัญญาที่ทำกับเคาน์เตอร์โดยปกติระหว่างธนาคารและลูกค้า (เช่นผู้ส่งออกที่ต้องการป้องกันจากอัตราแลกเปลี่ยนที่เกี่ยวข้องกับการสูญเสีย) ฟิวเจอร์สและตัวเลือกคือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่เป็นมาตรฐาน เช่นเดียวกับสัญญาอนุพันธ์ใด ๆ สัญญาซื้อขายล่วงหน้าสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและสัญญาสิทธิมีวันหมดอายุและขนาดการสั่งซื้อ ระยะเวลาหมดอายุอาจแตกต่างกันไประหว่างหนึ่งเดือนถึงหกเดือนหรือมากกว่านั้น (ใกล้ ๆ และสัญญาระยะไกล) สัญญาซื้อขายล่วงหน้าและสัญญาซื้อขายล่วงหน้าในสกุลเงินต่างประเทศซื้อขายในตลาดหุ้นที่มีการควบคุมเช่น Chicago Mercantile Exchange (CME), Eurex และ ICE (Intercontinental exchange) สัญญาซื้อขายเงินตราต่างประเทศมีมูลค่าตามราคาตลาดของสินทรัพย์อ้างอิงในตลาดรอง อย่างไรก็ตามข้อแตกต่างที่เด่นชัดคือมีคู่สัญญาที่ซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอยู่เสมอ ไม่มีการแทรกแซงของตัวแทนจำหน่ายและธุรกรรมที่ได้รับการตรวจสอบและค้ำประกันโดยการแลกเปลี่ยน รวมถึงกองทุนป้องกันความเสี่ยงและผู้ค้ารายใหญ่ที่เข้ามาทำการค้าในตลาดนี้อีกด้วย อย่างไรก็ตามเมื่อเทียบกับตลาดสปอตตลาดสกุลเงินต่างชาติได้รับผลกระทบจากสภาพคล่องที่ค่อนข้างแย่ Legacy COT report ตลาดอนุพันธ์ไม่ได้เป็นผู้ติดตามแบบพาสซีฟของตลาดสปอต เหตุผลก็คือผู้เล่นสถาบันขนาดใหญ่ผ่านการวิจัยในบ้านของตนเองตัดสินใจที่จะใช้ด้านใดด้านหนึ่งในตลาด ท้ายที่สุดการเปลี่ยนแปลงอุปสงค์และอุปทานในตลาดอนุพันธ์ เนื่องจากผู้เล่นสถาบันเหล่านี้มีส่วนร่วมในตลาดสปอตด้วยแน่นอนเราสามารถพูดได้ว่าอัตราการซื้อขายในตลาดตราสารอนุพันธ์และตลาดอนุพันธ์มีอิทธิพลต่อกันและกัน ไม่มีข้อมูลที่ชัดเจนเกี่ยวกับตำแหน่งระยะสั้นในตลาดจุด อย่างไรก็ตามข้อมูลดังกล่าวสามารถหาได้ง่ายในตลาดอนุพันธ์ รายงานที่เรียกกันทั่วไปว่า COT (Commitment of Traders) ให้รายละเอียดของความสนใจแบบเปิดทุกวันอังคารที่เปิดทำการในปีพ. ศ. 24018 สำหรับตลาดที่มีผู้ค้าตั้งแต่ 20 คนขึ้นไปมีตำแหน่งเทียบเท่าหรือเหนือกว่าระดับการรายงานที่กำหนดโดย CFTC แผนภูมิสัญญาซื้อขายสินค้า (COT) จะมีการปรับปรุงทุกวันศุกร์เวลา 15.00 น. CST รายงานฉบับนี้ได้รับการตีพิมพ์เป็นครั้งแรกในปี พ. ศ. 2505 สำหรับสินค้าเกษตร 13 แห่ง เป็นความพยายามของ CFTC เพื่อให้เป็นเวทีการแข่งขันที่ดีสำหรับผู้ค้าปลีกรายใหญ่ (hedgers) และผู้ค้าปลีกรายย่อย การคำนวณดอกเบี้ยแบบเปิดดอกเบี้ยที่เปิดขึ้นสะท้อนถึงฐานะที่พ่อค้าถืออยู่ในตลาด รายงาน COT แสดงถึงดอกเบี้ยที่เปิดสำหรับสินทรัพย์ในศูนย์ซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ในกรณีที่เป็นสกุลเงินดอกเบี้ยที่เปิดคำนวณโดยสรุปยอดรวมของสัญญาฟิวเจอร์สและออปชันที่ยังคงเปิดอยู่และยังไม่สามารถชดเชยได้ด้วยธุรกรรมหรือในรูปแบบอื่น ๆ (การส่งมอบการออกกำลังกาย ฯลฯ ) ตามที่เข้าใจได้ฟิวเจอร์สและทางเลือกคือผลิตภัณฑ์อนุพันธ์ที่แตกต่างกันและสรุปข้อสัญญาระยะสั้นและระยะสั้นได้โดยตรง ดังนั้นวิธีเดียวที่จะไปเกี่ยวกับเรื่องนี้คือการแปลงสัญญา option ให้เป็นสัญญา futures ที่เทียบเท่า ในกรณีของ COT ผู้ค้าที่อยู่ในตลาดตัวเลือกจะถูกแปลงเป็นแบบเทียบเท่าในอนาคตโดยใช้ตัวคูณหารเดลต้าโดยการแลกเปลี่ยน ซึ่งหมายความว่าดอกเบี้ยระยะยาวทั้งหมดและดอกเบี้ยแบบสั้นในตลาดตัวเลือกจะถูกแปลงเป็นตำแหน่งที่เปิดเท่ากันในตลาดฟิวเจอร์สโดยใช้ปัจจัยการเพิ่มจำนวนเดลต้า ตัวอย่างเช่นถ้าปัจจัยเดลต้าที่กำหนดโดยการแลกเปลี่ยนคือ 0.50 ผู้ประกอบการที่ถือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบ Open Option 500 สัญญาถือเป็นสัญญาซื้อขายล่วงหน้าสัญญาซื้อขายล่วงหน้าล่วงหน้า 250 สัญญา (500times0.50) ตอนนี้การรวมระยะยาวและรวมตำแหน่งสั้น ๆ ที่จัดขึ้นโดยผู้ค้าในตลาดที่มีการกาหนดโดยการเพิ่มผู้ค้าระยะสั้นและระยะสั้นที่เทียบเท่ากับตำแหน่งฟิวเจอร์สระยะยาวและระยะสั้น หมวดหมู่ของผู้ค้าตามโฆษณา COT Commercials (แสดงเป็นสีแดงบนแผนภูมิ) ไม่ใช่โฆษณาหรือนักเก็งกำไรขนาดใหญ่ (พล็อตสีเขียว) นักเก็งกำไรขนาดเล็ก (พล็อตสีฟ้า) ผู้ค้าและผู้ค้าที่ไม่เป็นเชิงพาณิชย์ผู้ค้าที่ใช้สัญญาฟิวเจอร์สเพื่อป้องกันความเสี่ยงถูกจัดประเภทเป็นผู้ค้าเชิงพาณิชย์ โดยปกติแล้วผู้ค้าส่งแบบฟอร์ม 40 เพื่อเปิดเผยเจตนาการค้าของตนต่อ CFTC ผู้ค้าที่มีผลตอบแทนในตลาดถูกจัดอยู่ในประเภทผู้ค้าที่ไม่ใช่เชิงพาณิชย์ สมาชิกสำนักหักบัญชีตัวแทนซื้อขายฟิวเจอร์สและโบรกเกอร์ต่างประเทศควรบังคับรายงานประจำวันตราบเท่าที่ตำแหน่งสุทธิอยู่เหนือระดับเฉพาะที่กำหนดโดย CFTC ระดับจะได้รับการอัปเดตโดย CFTC ขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดที่มีอยู่ โดยทั่วไปแล้วตำแหน่งที่รายงานจะอยู่ระหว่าง 70 ถึง 90 ของความสนใจแบบเปิดทั้งหมดในตลาด ผลประโยชน์ที่เปิดกว้างของผู้ค้าที่มีปริมาณไม่มากนัก (ต่ำกว่าระดับที่ CFTC กำหนด) อยู่ภายใต้ตำแหน่งที่ไม่สามารถรายงานได้ รายงาน COT แยกจากกันเริ่มตั้งแต่ปีพ. ศ. 2552 CFTC ได้เริ่มเผยแพร่รายงานความรับผิดชอบแยกย่อยของผู้ค้า (Disaggregated COT) ควบคู่ไปกับรายงาน COT แบบเดิม รายงาน COT ที่แยกไม่ออกเป็นอีกหนึ่งความพยายามของ CFTC เพื่อปรับปรุงความโปร่งใส รายงานแบ่งแยกผู้ค้าออกเป็น 4 ประเภท ได้แก่ ProducerMerchantProcessorUser Swap dealer การจัดการเงินรายงานอื่น ๆ รายงาน COT ที่แยกส่วนออกแล้วพร้อมกับรายงาน COT แบบเดิม ProducerMerchantProcessorUser องค์กรที่จัดการสินค้าโภคภัณฑ์มาตามประเภทนี้ บริษัท ดังกล่าวใช้ฟิวเจอร์สเพื่อป้องกันความเสี่ยง ตัวแทนจำหน่ายของ Swap องค์กรใดก็ตามที่ทำสัญญาแลกเปลี่ยนและใช้ตลาดฟิวเจอร์สเพื่อป้องกันความเสี่ยงอยู่ภายใต้หมวดหมู่นี้ คู่สัญญาที่เป็นตัวแทนจำหน่ายแบบแลกเปลี่ยนอาจเป็นผู้ประกอบการเก็งกำไรกองทุนป้องกันความเสี่ยงหรือแม้กระทั่งผู้ประกอบธุรกิจค้าขาย ควรสังเกตว่าสัญญาแลกเปลี่ยนไม่ใช่สัญญาซื้อขายเงินตราต่างประเทศ สัญญาซื้อขายเงินตราต่างประเทศเหล่านี้มีการซื้อขายระหว่าง บริษัท กับสถาบันการเงินขนาดใหญ่ ในปี 2554 สถาบันการเงินที่มีส่วนแบ่งตลาดแลกเปลี่ยน ได้แก่ JPMorgan Chase ธนาคารซิตี้แบงก์แห่งอเมริกาโกลด์แมนแซคส์ธนาคารเอชเอสบีซีประเทศสหรัฐอเมริกาตามที่ธนาคารแห่งประเทศต่างประเทศ (BIS) กล่าวว่ามูลค่าสัญญาแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศในปี 2555 มีมูลค่า 642.1 ล้านล้านเหรียญ ตัวแทนจำหน่ายของ swap มีสมาคมชื่อว่า International Swaps and Derivatives Association (ISDA) เมื่อ CFTC เริ่มเผยแพร่รายงาน COT แบบแยกส่วน ISDA ได้พยายามลบธุรกรรมของตนออกจากหมวดผู้ค้าเชิงพาณิชย์หลายครั้ง ดังกล่าวเป็นความสำคัญของกิจกรรมกลุ่มในตลาดการเงินระหว่างประเทศ ผู้จัดการกองทุนบุคคลที่ลงทะเบียนกับ CFTC ในฐานะที่ปรึกษาการซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์ (Commodity Trading Advisor หรือ CTO) หรือผู้ดำเนินกิจการสระว่ายน้ำ (CPO) ผู้ค้ารายอื่น ๆ ที่ไม่ได้อยู่ภายใต้หมวดหมู่ที่กล่าวมาข้างต้น ควรสังเกตว่ารายงาน COT แยกเฉพาะสำหรับตลาดสินค้าโภคภัณฑ์เท่านั้น ผู้ค้าสกุลเงินตราสารหนี้และดัชนีจะต้องใช้รายงาน COT แบบเดิมและผู้ค้าในรายงาน Financial Futures (TFF) การตีความรายงาน COT รายงานแบบแยกส่วน COT สำหรับน้ำมันดิบโดยทั่วไปมีดังต่อไปนี้แผนภูมิย่อย 1 เป็นแผนภูมิ COT แบบดั้งเดิมซึ่งแสดงถึงตำแหน่งที่ยาวและสั้นของนักเก็งกำไรขนาดใหญ่นักเก็งกำไรขนาดเล็กและผู้ค้าเชิงพาณิชย์ ผลกระทบของนักเก็งกำไรขนาดเล็กคือไม่สำคัญ ในทางกลับกันผู้ค้าเชิงพาณิชย์ใช้ตลาดฟิวเจอร์สเพื่อป้องกันความเสี่ยง ดังนั้นจึงไม่มีประโยชน์สำหรับเรา บรรทัดที่เหลือแสดงการกระทำของนักเก็งกำไรขนาดใหญ่เป็นหนึ่งที่จะมองไปที่ กราฟแสดงให้เห็นว่าในขณะที่นักเก็งกำไรรายใหญ่เริ่มชะลอการซื้อสุทธิ (ตุลาคม 2015 8212 กุมภาพันธ์ 2016) เนื่องจากราคาน้ำมันดิบยังคงลดลง ในทำนองเดียวกันการเพิ่มขึ้นของตำแหน่งยาวสุทธิของนักเก็งกำไรขนาดใหญ่ (เดือนมีนาคม - มิถุนายน 2016) ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบเพิ่มขึ้น ดังนั้นจึงสามารถอนุมานได้ว่าสินทรัพย์จะยังคงเป็นขาลงหากฐานะที่ยาวสุทธิของนักลงทุนรายใหญ่กำลังลดลงและในทางกลับกัน แผนภูมิย่อย 2 คือแผนภูมิ COT ที่แยกส่วนซึ่งแสดงถึงการกระทำของผู้ผลิตผู้จัดจำหน่าย swap ผู้จัดการด้านการเงินและผู้รายงานอื่น ๆ แผนภูมิแสดงให้เห็นต่อไปนี้ เนื่องจากสถานะการขายสั้นของตัวแทนจำหน่ายแบบสลับลดลงน้ำมันดิบจะกลับมาหยาบคาย (กันยายน 2015 8212 มีนาคม 2016) ในทางตรงกันข้ามเมื่อฐานะสุทธิลดลง (เดือนมีนาคม - มิถุนายน 2016) น้ำมันดิบจะพลิกกลับ ความจริงที่ว่าตัวแทนจำหน่าย swap ใช้ตลาดฟิวเจอร์สเพื่อป้องกันความเสี่ยงของพวกเขาอธิบายความสัมพันธ์ผกผัน ตอนนี้ให้เราศึกษา COT แบบดั้งเดิมของสกุลเงินยูโร (EURUSD): ตามที่ได้กล่าวไว้ก่อนหน้านี้การเพิ่มขึ้นของตำแหน่งสุทธิยาว (ธันวาคม 2015 8212 พฤษภาคม 2016) ของนักเก็งกำไรขนาดใหญ่ทำให้อัตราแลกเปลี่ยนของยูโรและในทางกลับกัน ในทำนองเดียวกันการเพิ่มขึ้นของตำแหน่งที่ยาวสุทธิ (ธันวาคม 2015 8212 มิถุนายน 2016) ของกองทุนที่ใช้ประโยชน์ทำให้สกุลเงินรั้นและในทางกลับกัน เมื่อศึกษาตำแหน่งยาวและสั้นสุทธิของนักเก็งกำไรและผู้ค้าขายรายใหญ่ผู้ค้าสามารถตีความความเชื่อมั่นที่มีอยู่ในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ได้ ในทำนองเดียวกันโดยการศึกษาตำแหน่งยาวและสั้นสุทธิของนักเก็งกำไรขนาดใหญ่และกองทุน leveraged ผู้ประกอบการค้าสามารถตีความความเชื่อมั่นที่มีอยู่ในสกุลเงินพันธบัตรและดัชนีตลาด โบรกเกอร์โฟหลายรายระบุรายละเอียดเกี่ยวกับตำแหน่งที่ยาวและสั้นของผู้ค้าในเว็บไซต์ของตน ซึ่งรวมถึง Oanda ธนาคาร Saxo และ Dukascopy ประสิทธิภาพของการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นโดยทั่วไปผู้ค้า Forex หรือผู้ลงทุนประเภทเก็งกำไรโดยปกติแล้วจะคำนึงถึงลักษณะสามประการดังต่อไปนี้ของสินทรัพย์ก่อนที่จะตัดสินใจลงทุน เราสามารถพูดได้อย่างแน่นอนว่าการวิเคราะห์ความเชื่อมั่นมีความน่าเชื่อถือตราบเท่าที่มีหลักฐานเชิงประจักษ์ถึงผลกระทบของความเชื่อมั่นต่อความผันผวนและสภาพคล่องของสินทรัพย์ ผลกระทบจากความเชื่อมั่นต่อความผันผวนผลกระทบจากความรู้สึกต่อความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนโดย Goddard, Arben Kita และ Qingwei Wang จาก Bangor Business School (UK) และ University of Groningen (Netherlands) เนื่องจากไม่มีแหล่งเดียวหรือเชื่อถือได้ในการติดตามกิจกรรมของผู้ค้าปลีกเฉพาะกิจกรรมของผู้ค้าสถาบันรายใหญ่เท่านั้นที่มีความสัมพันธ์กับการเปลี่ยนแปลงในดัชนีปริมาณการค้นหาของ Google (SVI) หลังจากพิจารณาปัจจัยพื้นฐานทางเศรษฐกิจมหภาคแล้ว ดัชนีปริมาณการค้นหา (SVI) คืออัตราส่วนของการค้นหาทั่วโลกในคำหลักเฉพาะกับจำนวนการค้นหาทั้งหมดในช่วงเวลาที่กำหนด ค่าที่เกิดขึ้นจะเป็นปกติและปรับขนาดระหว่าง 0 ถึง 100 เพื่อความสะดวกในการเปรียบเทียบ ในการศึกษานี้ได้มีการดาวน์โหลดข้อมูลเกี่ยวกับคู่สกุลเงินหลัก 7 สกุล (USDJPY, GBPUSD, USDAUD, EURUSD, EURGBP, EURJPY และ GBPJPY) เป็นระยะเวลาตั้งแต่มกราคม 2547 ถึงกันยายน 2554 ข้อมูล SVI ที่รวมกันสำหรับคู่สกุลเงินทั้งสอง ใช้คำสั่งซื้อ (เช่น USDJPY และ JPYUSD) ในระหว่างการศึกษา ข้อมูลความผันผวนโดยนัยสำหรับคู่สกุลเงินได้รับจาก Bloomberg การเพิ่มหน่วยของ SVI เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญทางสถิติทำให้ปริมาณการซื้อขายเพิ่มขึ้น 500 ล้านล้านเยนต่อเดือนเป็น 600 ล้านล้านเยนในคู่ค้า USDJPY ดังนั้นจึงสามารถกล่าวได้ว่า SVI เป็นข้อมูลที่ยอมรับได้ซึ่งขึ้นอยู่กับผลของความเชื่อมั่นต่อความผันผวนสามารถศึกษาได้ ผลการศึกษาแสดงให้เห็นอย่างชัดเจนว่ามีความสัมพันธ์ในเชิงบวกเล็กน้อยระหว่าง 0.31 กับความเชื่อมั่นของนักลงทุนและความผันผวนของ USDJPY อย่างไรก็ตามผลกระทบก็มีนัยสำคัญทางสถิติและทางเศรษฐกิจ เมื่อ SVI สูงกว่าค่าเฉลี่ยค่าความผันผวนเพิ่มขึ้นสองถึงห้าเท่ามากกว่า SVI ที่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ย การวิจัยยังแสดงให้เห็นว่าเอสไอไอมีความเกี่ยวข้องกับผลตอบแทนการค้าและความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน ความสัมพันธ์ในเชิงบวกเพิ่มขึ้นเป็น 0.75 เมื่อความผันผวนของตลาดโดยรวมที่เกิดขึ้นได้รับการพิจารณาแทนที่จะเป็นคู่ของ USDJPY ในประเทศญี่ปุ่นชัยชนะของ Shinzo Abe ในปีพ. ศ. 2555 ส่งผลให้มีการลดลงอย่างมากประมาณ 1,000 จุดในคู่สกุลเงิน USDJPY Shinzo Abe ได้รับเลือกให้เป็นผู้มีอำนาจตามคำมั่นสัญญาของเขาในการใช้อัตราเงินเฟ้อเป็น 2 มาตรการกระตุ้น ชัยชนะของ Abes กระตุ้นความเชื่อมั่นที่ลดลงต่อค่าเงินเยนของญี่ปุ่นซึ่งส่งผลให้อัตราการลดลงถึง 84.50 เมื่อเทียบกับค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ ความผันผวนเพิ่มขึ้นเพียงเล็กน้อยจากความเชื่อมั่นที่ลดลงในกรณีนี้ The outcome of the series of surveys conducted before the Brexit voting tremendously impacted the sentiment on the Great Britain pound, thereby increasing the volatility. During those periods of high volatility, there were several positive economic data announcements emerging out of the UK. Unfortunately, the market discarded the info and moved in line with the sentiment created by the Brexit related surveys. Again, in this case, the volatility was driven by the sentiment rather than economic data. The intensity of the crash in the US equity markets in 1987 was mainly due to the bearish sentiment that grew out of a series of negative economic news. Effect of sentiment on liquidity When volatility increases in a Forex market, the liquidity providers widen the spreads, thereby creating a cushion for the risk they bear. A research conducted by Gross-Klussmann in 2011 confirms this theory. It should be also noted that when it comes to liquidity, the markets consider announcements and news as two different things. A scheduled release of economic data is considered as an announcement. One the other hand, information which comes in unexpectedly is considered as news. In the case of an announcement, the market is usually well prepared to react. On the other hand, it takes time for the market to process the info and assess the pros and cons before reacting to news. During this period, the market participants will be generally unwilling to trade and this dries the liquidity temporarily. Such a behavior pattern was identified by the study conducted by PricewaterhouseCoopers. It may take anywhere between a few seconds to several days for the liquidity to return to normal. The 911 incident can be quoted as an example for this. The markets were shut down by regulators for several days, fearing an uncontrollable crash due to lack of liquidity. Thus, it can be understood that unexpected news would affect the overall sentiment and indirectly affect the liquidity in the market. On January 15, 2015, the Swiss National Bank unexpectedly abandoned its 3-year policy of limiting the rise of the Swiss franc against the euro. The news caught the market by surprise. The spread widened by more than 50 pips. The franc appreciated by nearly 41 to hit a high of 0.8517 against the Euro. This is a classic example of bullish sentiment affecting the liquidity of a financial market. Once the market participants started taking rational decisions, the franc lost a portion of the gain to trade at about 1.0500 against the euro. Likewise, the surprise outcome of the Brexit referendum saw the pound decline sharply against the major currencies. The bearish sentiment removed the liquidity from the market for a short span of time, thereby causing huge erosion in the exchange rate of the pound. The bearish sentiment created by the 2008 credit crisis (bankruptcy filing by Lehman brothers, the acquisition of Merrill Lynch by Bank of America, and the rescue of AIG by the Federal Reserve) had a tremendous negative impact on the liquidity of the financial markets. This negative impact of bearish sentiment on the liquidity was studied in detail by Kurshid Ahmad (School of Computer Science and Statistics at Trinity College Dublin ). Effect of sentiment on the price There are situations where even the slightest positive data would propel the market in a big manner. The strong uptrend would be attributed to the bullish sentiment prevailing in the market. The Fed8217s discussion paper on the impact of macroeconomic announcements on real time Forex rates of emerging markets confirms this. The Japanese yen is a classic example of the case discussed above. When the Bank of Japan made a surprise rate cut into the negative territory on January 29, 2016, the market reacted by pushing the yen to a low of 121.20 against the US dollar. However, the prevailing bullish sentiment (safe haven appeal of the yen) brought the USDJPY currency pair back to levels near 117.00 in a matter of three days. Effect of COT report on the liquidity and volatility So far we discussed how the bearish or bullish sentiment created by the news, forums, and social media platforms triggers a change in the liquidity and volatility. Now, let us understand how the sentiment based on orders in the futures market affects the liquidity and volatility in the spot market. A comparison of the positions of large speculators in the futures market and the corresponding price movement in the spot market will reveal the impact of sentiment based on orders. Between October 2015 and June 2016, the large speculators increased their net short positions in the pound. Simultaneously, the large speculators increased their net long positions in the Japanese yen. The COT chart below reveals that quite clearly. When large investors take opposite positions in two currencies, the corresponding currency pair would exhibit sharp a rise in volatility in the spot market. In this case, the GBPJPY exhibited a steep decline as shown below. On the other hand, if the large speculators take a similar position in two currencies in the futures market, then the volatility will not be high in the corresponding currency pair. The COT chart for the Australian dollar can be seen below. The COT chart for Japanese yen is repeated here: The cumulative effect is demonstrated on the chart below: It can be noted that in the futures market, large speculators were bullish in both currencies. Furthermore, the large speculators have diluted their long positions once in a while in the Aussie. On the other hand, beginning from January 2016, the large speculators held almost the same amount of long contracts in the Japanese yen. This enabled the yen to turn mildly bullish against the Aussie in the spot market. Ultimately, this strengthened the JPY slightly against the AUD in the spot market. Still, the net volatility is relatively low when compared to the GBPJPY pair. This shows that orders that flow in the futures market tend to create a bullish or bearish sentiment in the spot market and finally impact the volatility. In the case of commodity markets, instead of studying the positions of large speculators or leveraged funds, a trader can look at the net long or short positions of swap dealers. Usually a swap dealer buys or sells an asset in the spot market and correspondingly opens an opposite trade in the futures market either to mitigate risk or to manage the future commitments. Thus, for every contract sold or bought in the futures market, a similar volume is traded in the spot market. Thus, any increase in the liquidity and volatility in the futures market will also result in a corresponding increase in the spot market. However, it should be remembered that swap dealers take mutually opposite positions in the spot and futures market. Thus, net positions and price trend would be inversely correlated. Conclusion From the above discussion, it can be understood that sentiment has a proven and credible impact on the financial markets. Time and again, in-depth studies such as the one from Yan Yang and Laurence Copeland of Cardiff Business School have repeatedly shown that the investor sentiment affects the volatility. liquidity, and pricing of assets in the financial markets 8212 Forex, equities, commodities, and others. Do you have any experience in using sentiment analysis in Forex trading How did it perform What was the methodology of your analysis Please share the details with us using the form below.